Μια παρατεταμένη πτώση στις τιμές του νικελίου δοκιμάζει τους παγκόσμιους παραγωγούς, αυξάνοντας την προοπτική μαζικού κλεισίματος ορυχείων που θα εμβάθυνε την κυριαρχία της Ινδονησίας στην παγκόσμια προσφορά.
Οι τιμές για τις σπάνιες γαίες που χρησιμοποιούνται σε μπαταρίες ανοξείδωτου χάλυβα και ηλεκτρικών αυτοκινήτων έχουν μειωθεί περισσότερο από 40 τοις εκατό σε σχέση με ένα χρόνο πριν, λόγω της παγκόσμιας υπερβολής. Αυτό ασκεί αυξανόμενη πίεση σε επιχειρήσεις υψηλότερου κόστους και θα μπορούσε να αποτελέσει τον μεγαλύτερο κίνδυνο για νέα έργα εκτός Ινδονησίας.
Μέχρι στιγμής, τα κύρια θύματα ήταν στην Αυστραλία. Τη Δευτέρα, ο παραγωγός νικελίου του δισεκατομμυριούχου Andrew Forrest, Wyloo Metals Pty Ltd., δήλωσε ότι θα κλείσει ορισμένα ορυχεία και η BHP Group Ltd. δήλωσε ότι θα κλείσει εν μέρει μια μονάδα επεξεργασίας. Η BHP Billiton προειδοποίησε την περασμένη εβδομάδα για τις προοπτικές για τις δραστηριότητές της στο νικέλιο, ενώ η First Quantum Minerals Ltd. και ανέστειλε ένα ορυχείο.
Ωστόσο, η Ινδονησία, η οποία ήδη αντιπροσωπεύει το ήμισυ της παγκόσμιας προσφοράς, θα μπορούσε να αποδειχθεί πιο ανθεκτική στις περικοπές. Η χώρα της Νοτιοανατολικής Ασίας έχει γίνει παγκόσμιος κόμβος για το νικέλιο αφού επένδυσε δισεκατομμύρια δολάρια για την κατασκευή αποδοτικών μονάδων που επωφελούνται από το φθηνό εργατικό δυναμικό, τη φθηνή ηλεκτρική ενέργεια και τις άμεσα διαθέσιμες πρώτες ύλες.
«Τα έργα της Ινδονησίας είναι πιο ευέλικτα στην απορρόφηση των επιπτώσεων των χαμηλότερων τιμών του νικελίου», δήλωσε ο Allan Ray Restauro, αναλυτής στο BloombergNEF. Αυτό σημαίνει ότι η συνολική παγκόσμια προσφορά θα συνεχίσει να αυξάνεται παρά τους περιορισμούς της παραγωγής αλλού, είπε.
Χαμηλή τιμή
Μια πλημμύρα νέας προσφοράς από την Ινδονησία ξεπέρασε τη ζήτηση τα τελευταία δύο χρόνια, καθώς η παγκόσμια οικονομική ύφεση επιβάρυνε τις αγορές μετάλλων. Η επιβράδυνση της αύξησης της ζήτησης στη βιομηχανία ηλεκτρικών οχημάτων είναι επίσης αντίθετος άνεμος για το νικέλιο, το οποίο πρόσφατα έπεσε περίπου στα 16 $,000 ο τόνος, κοντά στο χαμηλότερο επίπεδο από το 2021.
Το ορυχείο Avebury της Mallee Resources Ltd στην Τασμανία, καθώς και η IGO Ltd, σύμφωνα με το Bloomberg. Ένα από τα έργα κινδυνεύει επίσης. Οι κλήσεις και στις δύο εταιρείες δεν επιστράφηκαν αμέσως.
Η BHP είπε ότι τμήματα του συμπυκνωτή Kambalda θα σταματήσουν την παραγωγή τους από τον Ιούνιο, επειδή δεν μπορούσαν πλέον να προμηθευτούν προμήθειες σιδηρομεταλλεύματος από το καταργημένο ορυχείο Wyloo. Ο μεγαλύτερος ανθρακωρύχος στον κόσμο επανεξετάζει τις δραστηριότητές του στο Nickel West και προειδοποίησε την περασμένη εβδομάδα ότι μπορεί να αναγκαστεί να υπογράψει την αξία αυτών των περιουσιακών στοιχείων.
Η First Quantum είπε ότι θα αναστείλει το εργοστάσιο νικελίου Ravensthorpe στη Δυτική Αυστραλία και θα περικόψει το ένα τρίτο του εργατικού δυναμικού της.
Η Citigroup Inc. αναμένει ότι οι τιμές του νικελίου θα μειωθούν στα 15.500 δολάρια ο τόνος τους επόμενους τρεις μήνες. Η τράπεζα μείωσε πρόσφατα την πρόβλεψη της μέσης τιμής για το τρίμηνο από 18 $,000 ο τόνος σε 16 $,000 ο τόνος.
Σίγουρα, η Ινδονησία έχει τις αβεβαιότητές της. Ένα ατύχημα τον Δεκέμβριο στο οποίο σκοτώθηκαν 21 άνθρωποι οδήγησε σε εκκλήσεις για αυστηρότερη ρύθμιση της βιομηχανίας νικελίου ενόψει των προεδρικών εκλογών τον επόμενο μήνα. Ένας από τους τρεις υποψήφιους αντιπροέδρους επέκρινε τη διαχείριση του κλάδου από την τρέχουσα κυβέρνηση κατά τη διάρκεια τηλεοπτικής συζήτησης την Κυριακή.
Οι ανακοινώσεις BHP και First Quantum προσθέτουν άλλα σημάδια άγχους. Η Glencore είπε τον Σεπτέμβριο ότι θα χρηματοδοτήσει το προβληματικό ορυχείο νικελίου Koniambo μόνο μέχρι τον επόμενο μήνα. Η γαλλική κυβέρνηση δήλωσε πέρυσι ότι το εργοστάσιο νικελίου στη Νέα Καληδονία της Γαλλίας κινδυνεύει να κλείσει.
«Πολλή προσφορά εξακολουθεί να προέρχεται από την Ινδονησία και χρειαζόμαστε χαμηλότερες τιμές νικελίου για να περιορίσουμε την αύξηση της προσφοράς από την Ινδονησία», δήλωσε ο Nikhil Shah, επικεφαλής αναλυτής βασικών μετάλλων στο CRU Group στη Νέα Υόρκη.
Τα δεινά του νικελίου αντικατοπτρίζουν τη δυναμική σε άλλες αγορές υλικών μπαταριών, όπου οι τιμές έχουν πέσει μετά την απροσδόκητα ισχυρή αύξηση της προσφοράς. Η ζήτηση για νικέλιο και κοβάλτιο έχει επίσης επηρεαστεί καθώς οι κατασκευαστές ηλεκτρικών οχημάτων υιοθετούν μπαταρίες που δεν χρησιμοποιούν νικέλιο και κοβάλτιο.
Ο Jason Sappor, ανώτερος αναλυτής της S&P Global Commodity Insights, δήλωσε ότι ενώ η προσφορά του ορυχείου μπορεί να μειωθεί περαιτέρω, η αγορά θα παραμείνει υπερπροσφορά φέτος, δεδομένης της αυξημένης παραγωγής πρωτογενούς νικελίου στην Ινδονησία και την Κίνα.
«Αναμένουμε ότι οι τιμές του νικελίου θα παραμείνουν σε ύφεση φέτος», δήλωσε ο Sappor.
